Publicatiedatum: 17 maart 2021
Auteur: Rishma Moennasing

Al jaren hebben ze het zwaar te verduren gehad en kritische geluiden van beleggers moeten aanhoren vanwege de matige performance. Maar de echte waardemanagers bleven trouw aan hun beleggingsaanpak. En dat werpt vruchten af nu waarde weer begint te glanzen. Een waardefonds pur sang is Sparinvest Ethical EM. Zij belegt in waarde-aandelen die een onderwaardering van gemiddeld 40% hebben ten opzichte van de intrinsieke waarde.

Bijzonder is dat Sparinvest deze lage waarderingen vindt bij middelgrote en kleine bedrijven in de opkomende markten die bovendien ook een duurzaam beleid voeren. Dit soort aandelen beslaan ruim 30% van de portefeuille. Over de afgelopen vijf jaar heeft dit fonds een gemiddeld resultaat behaald van 8,2%, terwijl de MSCI EM index 12,7% boekte. Dit jaar is een verandering zichtbaar met een performance van 11,9% voor het fonds en 6,8% voor de index. Een fonds dat passief wereldwijd in waarde-aandelen belegt is iShares Edge MSCI World Value. Meer voorbeelden van waardefondsen zijn te vinden in de Fondsselector van de Rabobank.

 

Trouw aan waarde

Terug naar Beleggingsnieuws