Steeds meer fondsen schrappen termen als ‘ESG’ en ‘sustainable’ uit hun naam
Beleg je in een fonds of ETF met in de naam een term die verwijst naar duurzaamheid, dan kan het zomaar gebeuren dat die term dit jaar ineens wordt geschrapt. Niet zelden gaat de naamsverandering gepaard met aanpassing van het duurzaamheidsbeleid van het fonds. Wat is er aan de hand dat zoveel wijzigingen op hetzelfde moment plaatsvinden?
Greenwashing voorkomen
Veel fondsen en ETFs hebben termen in hun naam die verwijzen naar duurzaamheid. Denk aan woorden als ‘sustainability’ of varianten daarop, maar ook ‘environment’, ‘SRI’ (dat staat voor ‘Sustainable, Responsible and Impact’), ESG (‘Environmental, Social, Governance’), ‘impact’ of iets simpels als ‘transitie’, ‘social’ of ‘governance’.
Deze fondsen krijgen te maken met nieuwe wetten en regels vanuit de EU voor effecten en financiële markten die 21 mei, dus volgende week al, ingaan. Deze regels zijn bedoeld om misleiding of ‘greenwashing’ – een product groener presenteren dan het in werkelijkheid is – te voorkomen.
Uitdagende regels
Concreet betekent dit dat fondsen en ETFs voortaan alleen nog een duurzaamheidsterm in hun naam mogen gebruiken als ze voor minimaal 80% bestaan uit duurzame beleggingen of kenmerken. Daarnaast moeten deze fondsen een aantal zaken verplicht uitsluiten bovenop de uitsluitingen in het kader van de fondsstrategie. En fondsen met ‘impact’ of ‘transitie’ in hun naam moeten heldere doelen stellen om deze impact of het transitiepad te meten en daarover verslag uitbrengen.
De beheerders van fondsen en ETFs kunnen deze richtlijnen als uitdagend ervaren. Het universum aan beleggingen om uit te kiezen kan hierdoor kleiner worden. Data om impactdoelen goed te meten ontbreekt. En mogelijk komen er in de toekomst meer wijzingen in regelgeving.
Dit maakt dat fondsbeheerders er voor nu vrij massaal voor kiezen om de fondsnamen te wijzigen. Dit gebeurt niet alleen bij actieve fondsen van grote assetmanagers, maar ook bij passieve en semi-passieve (enhanced) fondsen.
Check: wijzigt duurzaamheidsbeleid ook?
Niet onbelangrijk: een verandering van naam kan gepaard gaan met een wijziging, lees versimpeling, van het duurzaamheidsbeleid van een fonds. Heb je als belegger bewust gekozen voor een fonds met een duurzaam karakter? Let dan op als de naam verandert.
Bekijk goed of de gekozen fondsen in portefeuille nog steeds aansluiten bij jouw duurzame voorkeuren. Meer informatie over het duurzaamheidsbeleid kun je vaak terugvinden op de website van de fondsaanbieder, of in fondsdocumenten zoals het prospectus of de duurzaamheidsinformatie van fondsen.
Goed om te weten. Aan beleggen zijn risico’s verbonden. De waarde van je belegging kan fluctueren. In het verleden behaalde resultaten bieden geen garantie voor de toekomst. Je kunt (een deel van) je inleg verliezen.